इकोनॉमिक्स जो आपको पता होनी चाहिए

सीमेंट का दाम

भंडारी अंकल का हफ़्ता ख़राब जा रहा है। सीमेंट जो छह महीने पहले डिस्ट्रीब्यूटर से ₹320 प्रति बोरा आता था, अब ₹380 में आ रहा है। उनके नियमित ग्राहकों — हल्द्वानी और आसपास मकान बनाने वाले छोटे कॉन्ट्रैक्टर्स — ख़ुश नहीं हैं।

"भंडारी जी, पिछले साल तो 320 था, अब 380 क्यूँ?" रमेश पूछता है, जो आठ साल से उनसे सामान लेता है।

भंडारी अंकल को भी दुख है। वो हर बोरे पर ज़्यादा नहीं कमा रहे — मार्जिन वही है। उनकी लागत भी बढ़ गई। डिस्ट्रीब्यूटर ने दाम बढ़ाए, रुद्रपुर से ट्रांसपोर्ट महँगा हुआ क्योंकि डीज़ल बढ़ा, और दुकान का रेंट ₹2,000 महीना बढ़ गया।

हो क्या रहा है? सब कुछ एक साथ महँगा क्यों हो गया?

इकोनॉमिक्स में आपका स्वागत है। घबराइए नहीं — हम यहाँ टेक्स्टबुक नहीं पढ़ाने वाले। सिर्फ़ वो चीज़ें सीखेंगे जो सीधे आपके बिज़नेस फ़ैसले पर असर करती हैं। अगर आप दुकान चलाते हैं, खेती करते हैं, रेस्टोरेंट है, या कोई भी बिज़नेस — ये फ़ोर्सेज़ हर रोज़ आप पर काम कर रही हैं। इन्हें समझने का मतलब है कि आप सरप्राइज़ होना बंद करें और तैयार रहना शुरू करें।

आपूर्ति और माँग — हर बाज़ार का इंजन

इकोनॉमिक्स का सबसे बुनियादी आइडिया, और सबसे आम सेंस वाला भी।

माँग — कितने लोग कोई चीज़ चाहते हैं। आपूर्ति — वो चीज़ कितनी अवेलेबल है।

बहुत लोग चाहें लेकिन माल कम हो → दाम बढ़ता है। माल बहुत हो लेकिन ख़रीदने वाले कम → दाम गिरता है।

बस। ये एक आइडिया बाज़ार में होने वाली ज़्यादातर चीज़ों को समझाता है।

रावत जी को ये बात दिल से पता है। उनके रानीखेत के सेब सितंबर-अक्टूबर में तैयार होते हैं — ठीक उसी वक़्त जब पूरे उत्तराखंड के बग़ीचों से सेब आ रहे होते हैं। बाज़ार सेबों से भर जाता है। दाम गिरते हैं — कभी-कभी मंडी में ₹20-25 पर kg, जो बस लागत निकालता है।

लेकिन अगर वो कुछ सेब कोल्ड स्टोरेज में रखकर जनवरी-फ़रवरी में बेचें, जब आपूर्ति कम होती है, तो दाम ₹60-80 पर kg मिलता है। वही सेब। बाज़ार में आपूर्ति अलग। दाम बिल्कुल अलग।

यही आपूर्ति और माँग है। और इसीलिए रावत जी कोल्ड स्टोरेज और जूस प्रक्रियािंग के बारे में सोच रहे हैं — हार्वेस्ट सीज़न के दाम गिरने से बचने के लिए।

आपके बिज़नेस पर इसका असर

• अगर सीज़नल चीज़ बेचते हैं (रावत जी के सेब, नीमा का होमस्टे), तो राजस्व ऊपर-नीचे होगा। प्लान करो।
• अगर रॉ मटीरियल की आपूर्ति पर दाम निर्भर करता है (भंडारी अंकल का सीमेंट), तो आपूर्ति टाइट होने पर मार्जिन्स दबेंगे। मूल्य निर्धारण में फ़्लेक्सिबिलिटी रखो।
• अगर भीड़-भाड़ वाले मार्केट में एंट्री कर रहे हो (बहुत कॉम्पिटिशन), तो मूल्य निर्धारण प्रेशर होगा। या तो अलग करो या कम मार्जिन स्वीकार करो।
• अगर समस्या हल करने वाले अकेले हो (कम आपूर्ति, अच्छी माँग), तो मूल्य निर्धारण पावर है। समझदारी से इस्तेमाल करो।

दाम क्यों बदलते हैं

दाम फ़िक्स्ड नहीं होते। चलते रहते हैं — कभी धीरे, कभी अचानक। कारण ये हैं:

इनपुट लागतें बदलते हैं। दूध महँगा हुआ तो पुष्पा दीदी की चाय बनाना महँगा हो गया। अगर दाम नहीं बढ़ाया तो मार्जिन कम होगा।

माँग बदलती है। ऋषिकेश में योगा सीज़न और चार धाम यात्रा के महीनों में टूरिस्ट्स की बाढ़ आती है। कमरे, खाना, सब महँगा। बारिश में वही होटल रूम जो ₹3,000 का था, ₹800 में मिलता है।

कॉम्पिटिशन आता है। भंडारी अंकल से दो गलियाँ दूर नई हार्डवेयर दुकान खुल गई। शायद दाम मैच करने पड़ें। ज़्यादा कॉम्पिटिशन = दाम पर दबाव।

सरकारी पॉलिसी बदलती है। नया टैक्स, नई सब्सिडी, नया रेगुलेशन — सब दाम बदलते हैं। GST लागू हुआ तो रातों-रात बहुत सी चीज़ों के दाम बदल गए।

दुनिया में कुछ होता है। रूस-यूक्रेन वॉर ने फ़्यूल और फ़र्टिलाइज़र के दाम दुनिया भर में बढ़ाए। भंडारी अंकल का सीमेंट इसलिए भी महँगा हुआ क्योंकि हज़ारों किलोमीटर दूर ऊर्जा की लागत बढ़ी। कनेक्टेड इकॉनमी में दूर की घटनाओं का लोकल असर होता है।

बिज़नेस ओनर्स के लिए सबक: बाज़ार के दाम आपके कंट्रोल में नहीं हैं। लेकिन आपका रिस्पॉन्स कंट्रोल में है — मूल्य निर्धारण एडजस्ट करो, आपूर्तिकर्ता डाइवर्सिफ़ाई करो, सस्ते में मिले तो स्टॉक बनाओ, और हमेशा ख़राब महीनों के लिए मार्जिन बफ़र रखो।

इन्फ़्लेशन — चुपचाप लगने वाला टैक्स

इन्फ़्लेशन का मतलब है कि चीज़ों का जनरल लेवल धीरे-धीरे बढ़ रहा है। एक चीज़ महँगी नहीं — सब कुछ धीरे-धीरे महँगा हो रहा है।

इंडिया में इन्फ़्लेशन पिछले कुछ सालों में 4-7% के बीच रहा है। व्यावहारिकी इसका मतलब?

अगर इन्फ़्लेशन 6% है, तो ₹100 की चीज़ अगले साल ₹106 की होगी। ज़्यादा नहीं लगता। लेकिन कुछ सालों में कम्पाउंड हो जाता है:

आज ₹20 की चाय दस साल में ₹36 की हो सकती है। पुष्पा दीदी का रेंट, गैस, दूध — सब धीरे-धीरे बढ़ता जाता है।

इन्फ़्लेशन आपके बिज़नेस को कैसे असर डालता है

1. हर साल लागत बढ़ती है। अगर दाम नहीं बढ़ाए तो मुनाफ़ा सिकुड़ता जाता है — चाहे और कुछ न बदले। ये स्मॉल बिज़नेसेज़ का सबसे आम स्लो किलर है।

2. सेविंग्स की वैल्यू कम होती है। ₹10 लाख सेविंग्स अकाउंट में 3.5% इंटरेस्ट पर रखा है, लेकिन इन्फ़्लेशन 6% है, तो असलीी पैसा घट रहा है। पैसा बढ़ रहा है, लेकिन दाम ज़्यादा तेज़ी से बढ़ रहे हैं।

3. फ़िक्स्ड-दाम कॉन्ट्रैक्ट्स ख़तरनाक हैं। अगर ₹50 पर यूनिट पर दो साल का डील किया, और इस बीच लागत 10% बढ़ गई, तो दूसरे साल हर यूनिट पर घाटा हो रहा है।

4. एम्प्लॉइज़ को रेज़ चाहिए। अगर इन्फ़्लेशन के हिसाब से तनख़्वाह नहीं बढ़ाते, तो टीम इफ़ेक्टिवली हर साल कम कमा रही है। अच्छे लोग छोड़ देंगे।

पुष्पा दीदी दो साल पहले ₹15 में चाय बेचती थीं। दूध ₹50 से ₹62 पर लीटर हो गया। चीनी बढ़ी। गैस बढ़ा। हर कप पर मुनाफ़ा कम हो रहा था, लेकिन डर लग रहा था कि दाम बढ़ाएँगी तो ग्राहक चले जाएँगे।

भंडारी अंकल ने बोला: "दीदी, अगर आप दाम नहीं बढ़ाओगी तो एक दिन दुकान बंद करनी पड़ेगी। ग्राहक को भी पता है कि चीज़ें महँगी हो गई हैं।"

उन्होंने ₹20 कर दिया। एक हफ़्ते कुछ ग्राहक कम आए। फिर सब वापस आ गए। उनकी चाय अभी भी त्रिवेणी घाट की सबसे अच्छी चाय थी।

अंगूठे का नियम: साल में कम से कम एक बार अपने दाम समीक्षा करो। इन्फ़्लेशन आपका इंतज़ार नहीं करता।

इंटरेस्ट रेट्स — उधार लेने की क़ीमत

जब आप लोन लेते हैं, तो इंटरेस्ट देते हैं। इंटरेस्ट रेट मतलब पैसा उधार लेने की "क़ीमत"।

अगर ₹5,00,000 का लोन लिया 12% एनुअल इंटरेस्ट पर:

• सिर्फ़ इंटरेस्ट ₹60,000 साल — वो पैसा रखने की लागत
• मतलब ₹5,000 महीना — प्रिंसिपल वापस करना शुरू करने से पहले

इंटरेस्ट रेट्स का बिज़नेस पर असर

जब इंटरेस्ट रेट्स बढ़ते हैं:

• लोन महँगा होता है
• EMI बढ़ती है (फ़्लोटिंग रेट पर)
• कम लोग घर, गाड़ी, बड़ी चीज़ें ख़रीदते हैं → उन उद्योगों में माँग कम
• बिज़नेसेज़ कम उधार लेते हैं, कम एक्सपैंड करते हैं
• पूरी इकॉनमी थोड़ी स्लो होती है

जब इंटरेस्ट रेट्स कम होते हैं:

• लोन सस्ता होता है
• लोग ज़्यादा उधार लेते हैं, ज़्यादा ख़रीदते हैं
• बिज़नेसेज़ एक्सपैंड करते हैं, हायरिंग करते हैं
• इकॉनमी तेज़ होती है

नीमा और ज्योति ने मुनस्यारी में होमस्टे रिनोवेट करने के लिए ₹12 लाख का लोन लिया। इंटरेस्ट रेट 10.5% था। EMI लगभग ₹25,800 महीना, 5 साल के लिए।

जब RBI ने रेट्स बढ़ाए, उनका फ़्लोटिंग रेट 11.5% हो गया। EMI ₹26,400 हो गई। ₹600 एक्स्ट्रा पर मंथ — ₹7,200 पर ईयर — जो सीधे मुनाफ़ा में से जाता है। ज़्यादा नहीं लगता, लेकिन एक छोटे होमस्टे के लिए हर हज़ार मायने रखता है।

"बैंक के रेट्स बढ़ते हैं तो हमारा खर्चा बढ़ता है," ज्योति ने अपनी ख़र्चा डायरी में नोट किया।

ज़रूरी बात: अगर लोन है, तो समझो कि रेट फ़िक्स्ड है या फ़्लोटिंग। बजट में रेट्स बढ़ने की पॉसिबिलिटी रखो। और जब रेट्स कम हों, तो असली एक्सपैंशन के लिए उधार लेने का अच्छा वक़्त है — फ़िज़ूलख़र्ची के लिए नहीं।

मार्केट साइकल्स — अच्छा वक़्त हमेशा नहीं रहता, बुरा भी नहीं

हर मार्केट — स्टॉक मार्केट हो, रियल एस्टेट हो, या आपके उत्पाद का मार्केट — साइकल्स से गुज़रता है।

बूम → सब अच्छा चल रहा है, माँग ज़्यादा, लोग ख़र्च कर रहे हैं, बिज़नेसेज़ बढ़ रहे हैं।

करेक्शन → चीज़ें स्लो होती हैं, माँग गिरती है, ख़र्च रुकता है।

रिसेशन → बुरा वक़्त, लोग ख़र्च काटते हैं, बिज़नेसेज़ संघर्ष करते हैं, कुछ बंद हो जाते हैं।

वसूली → धीरे-धीरे सब बेहतर होने लगता है।

फिर बूम। साइकल दोहराता है।

नीमा और ज्योति ने ये ख़ुद अनुभव किया। 2018-2019 में होमस्टे ज़बरदस्त चल रहा था। बुकिंग्स फ़ुल, दूसरी जगह की सोच रहे थे। फिर 2020 में COVID आया। टूरिस्ट ज़ीरो। आमदनी ज़ीरो। महीनों तक। वो बचे क्योंकि कुछ सेविंग्स थी और परिवार ने सपोर्ट किया।

2022 तक ट्रैवल ज़ोरदार वापसी हुई। उत्तराखंड ने रिकॉर्ड टूरिज़्म देखा। बिनसर में दूसरी जगह खोली — छह महीने में फ़ायदेमंद।

"बुरे वक़्त में हिम्मत रखनी होती है। और अच्छे वक़्त में पागल नहीं होना होता," नीमा कहती हैं।

आपके बिज़नेस के लिए इसका मतलब

1. अच्छे वक़्त में बचाओ। बिज़नेस अच्छा चल रहा हो तो सब ख़र्च मत करो। रिज़र्व बनाओ। बुरा वक़्त आएगा — ये नेगेटिविटी नहीं, पैटर्न है।

2. पीक पर ओवर-एक्सपैंड मत करो। सबसे ग़लत वक़्त बड़ा लोन लेकर नई ब्रांच खोलने का तब है जब सब कुछ बिल्कुल सही लग रहा हो। वो इस्तेमालुअली टॉप के क़रीब होता है।

3. मंदी में पैनिक मत करो। लागत काटो जहाँ काट सकते हो, लेकिन अपने बेस्ट लोगों को निकालकर या मार्केटिंग पूरी बंद करके बिज़नेस तबाह मत करो। वसूली आए तो तैयार रहो।

4. सिग्नल्स देखो। लोग कम ख़र्च कर रहे हैं? ऑर्डर्स गिर रहे हैं? आसपास के बिज़नेसेज़ संघर्ष कर रहे हैं? ये साइन्स हैं कि मंदी आ सकती है।

लोकल इकॉनमी बनाम नेशनल इकॉनमी

न्इस्तेमाल में GDP बढ़त, सेंसेक्स न्यू हाई, इंडिया 5th लार्जेस्ट इकॉनमी — ये नेशनल पिक्चर है।

लेकिन आपका बिज़नेस लोकल इकॉनमी में चलता है — आपका शहर, ज़िला, ग्राहक बेस।

हल्द्वानी की इकॉनमी कुछ चीज़ों पर टिकी है: कुमाऊँ के हिल स्टेशन्स का गेटवे है तो टूरिस्ट ट्रैफ़िक है। पहाड़ों से माइग्रेशन से पॉपुलेशन बढ़ रहा है। एग्रीकल्चरल प्रोड्यूस की मंडियाँ हैं। और बड़ी गवर्नमेंट एम्प्लॉई पॉपुलेशन है।

जब स्टेट गवर्नमेंट पे कमीशन रिवीज़न अनाउंस करती है, हल्द्वानी का बाज़ार चमकता है — क्योंकि गवर्नमेंट एम्प्लॉइज़ के पास अचानक ज़्यादा पैसा होता है। जब पहाड़ों में सेब की फ़सल ख़राब होती है, मंडी का वॉल्यूम गिरता है और मंडी पर निर्भर करने वाले सारे बिज़नेसेज़ को असर होता है।

ये सब GDP नंबर्स में कहीं नहीं दिखता। लेकिन भंडारी अंकल की सेल्स को सीधे असर डालता है।

अपनी लोकल इकॉनमी समझो

• आपके इलाक़ा में ख़र्च कौन ड्राइव करता है? टूरिज़्म? एग्रीकल्चर? गवर्नमेंट जॉब्स? उद्योग? IT हब?
• सीज़नल क्या है? उत्तराखंड में टूरिस्ट सीज़न (मार्च-जून, सितंबर-नवंबर) और ऑफ़-सीज़न बहुत अलग है।
• जोखिम्स क्या हैं? एक उद्योग पर टिका शहर उस उद्योग में समस्या आने पर वल्नरेबल है।
• असली कॉम्पिटिटर्स कौन हैं? बैंगलोर की कोई कंपनी नहीं — सड़क पर सामने वाली दुकान।

आपकी बिज़नेस रणनीति लोकल रिऐलिटी पर बेस्ड होनी चाहिए, नेशनल हेडलाइंस पर नहीं।

सब मिलाकर

भंडारी अंकल अब समझते हैं कि सीमेंट ₹320 की जगह ₹380 क्यों है। फ़्यूल दामेज़ बढ़े (ग्लोबल ऑइल मार्केट्स)। मैन्युफ़ैक्चरर ने लागत पास कर दी (इन्फ़्लेशन)। उत्तराखंड में मॉनसून से पहले कंस्ट्रक्शन सीज़न पीक पर है (माँग स्पाइक)। और सरकार की नई हाउसिंग स्कीम ने बिल्डिंग मटीरियल की माँग और बढ़ा दी (पॉलिसी इफ़ेक्ट)।

वो इन फ़ोर्सेज़ को बदल नहीं सकते। लेकिन वो ये कर सकते हैं:

• सेलिंग दाम एडजस्ट करो ताकि मार्जिन बना रहे (₹410 से ₹445 कर दिया)
• पहले से स्टॉक करो जब दाम कम हों (प्री-मॉनसून, जब कंस्ट्रक्शन स्लो हो)
• डिस्ट्रीब्यूटर से बेहतर टर्म्स नेगोशिएट करो — जल्दी पे करके या बल्क में ख़रीदकर
• हर महीने लागतें ट्रैक करो ताकि कभी अचानक से पता न चले

"मार्केट की हवा बदलेगी — वो तो तय है। पर अगर हवा का रुख़ पता हो, तो पतंग भी उड़ी रहती है," वो कहते हैं, 22 साल के अनुभव के विश्वास के साथ।

अगले चैप्टर में पुष्पा दीदी के पास उनका भतीजा आता है जो देहरादून में कॉमर्स पढ़ रहा है। वो उनकी नोटबुक देखता है — रोज़ की सेल्स और ख़र्चों का हिसाब — और बोलता है, "दीदी, ये तो अच्छा है, लेकिन आप आधा ही काम कर रही हैं।" अब वक़्त है अकाउंटिंग सीखने का।